OPERATIUNI SPECIFICE TREZORERIEI VALUTARE

CUPRINS
CAPITOLUL 1
                  APARITIA SI DEZVOLTAREA PIEŢELOR VALUTARE
   1. APARITIA SI DEZVOLTAREA PIETEI VALUTARE IN PLAN INTERNATIONAL
   1. Originile pietei eurodolarului
   2. Dezvoltarea pietei eurodolarului
   3. Tendintele pietei eurodolarului
1.2  PIAŢA VALUTARA ASTAZI
1.2.1  Valuta. Piaţa valutară
1.2.2   Dinamica speculei valutare
1.2.3  Pozitii “peste noapte”(overnight)
   4.   Mecanisme ale pietei valutare
CAPITOLUL 2
               CARACTERISTICI ALE PIEŢEI VALUTARE DIN ROMÂNIA
2.1 Operatiuni valutare desfasurate pe teritoriul Romaniei
2.1.1 Operatiuni valutare curente (de cont curent)
2.1.2 Operatiuni valutare de cont financiar si de capital
2.1.3  Conturi in valuta
2.2   Piata valutara in Romania
      1. Formarea şi dezvoltarea pieţei.
   2.2.2   Structura pieţei valutare
   2.2.3  Licitaţiile valutare
      4. Piaţa valutară interbancară.
   2.2.4.1  Mecanismul tranzactiilor pe piata valutara interbancara
   2.2.4.2 Conditii de autorizare a participantilor
    2.2.4.3  Principii de desfăşurare  a  tranzacţiilor  pe  piaţa  valutară
interbancar
    2.2.4.4  Cerinţe ale dezvoltării pieţei valutare interbancare
2.2.5 Casele de schimb valutar
2.2.5.1 Conditii de autorizare
2.2.5.2  Operatiuni de schimb valutar
2.2.5.3   Conturile in valuta si in lei ale caselor de schimb valutar
2.2.5.4   Evidenta si raportarea tranzactiilor
      5. Tipuri de tranzacţii derulate pe piaţa valutară din România
  2.2.7  Participanţii pe piaţa valutară din România
  2.2.8  Rolul operaţiunilor pe piaţa valutară
CAPITOLUL 3
EVOLUTIA CURSULUI DE SCHIMB SI A PIETEI VALUTARE
3.1  Factori de influenta ai cursului de schimb
3.1.1 .Rata inflatiei
3.1.2. Rata dobinzii
3.1.3. Balanta de plati
3.1.4. Operatiuni speculative si de arbitraj
3.1.5. Performanta de ansamblu a economiei
   3.2 Principalele etape in  evolutia  cursului  de  schimb  si  a  pietei
valutare
CAPITOLUL 4
                  OPERATIUNI SPECIFICE TREZORERIEI VALUTARE
           1. Operatiuni specifice pietei monetare internationale
4.1.1    Piata monetara internationala
4.1.2   Tranzactii acoperite
4.1.3   Tranzactii neacoperite
             2. Operatiuni de schimb valutar (Foreign Exchange)
4.2.1  OPERAŢIUNI SPOT
4.2.1.1  Definitie
   4.2.1.2   Cursul spot
   4.2.1.3   Valuta cotata. Valuta de baza.
         4. Metode de cotare
         5. Cursuri cross (cross-rates)
4.2.2.    OPERAŢIUNI FORWARD
4.2.2.1. Definire. Rol.
4.2.2.2. Data forward
4.2.2.3. Cursul forward. Comparatie curs spot – curs forward
4.2.2.4. Modul de calcul al ratei forward
4.2.2.5. Formula de calcul al punctelor forward
4.2.2.6. Adaugarea s-au scaderea punctelor de forward
4.2.2.7. Costuri sau castiguri in cazul acoperirii ratelor forward
4.2.2.8. Cotarea ratelor forward
        9. Forwarduri cross şi reciproce
       10. 4.2.2.10.  F.R.A.- Forward Rate Agreement
       11. Costul procentual al hedgingului prin operaţiuni forward
       12. Studiu de caz - hedging prin operaţiuni forward
      2. Operaţiuni swap
       1.  Definire. Rol.
4.2.3.2.  Categorii de tranzactii swap
 4.2.3.3.   Calcularea ratelor de swap
       4. Utilizarea operaţiunilor de swap
       5. Cursurile swap în procente
       6. Studiu de caz - hedging prin operaţiuni de swap
   4.2.3.7.  “Swap”-ul de valute
      4.2.3.8. Swapul pe rata de dobanda
4.3 Tranzactii pe piata valutara interbancara
4.4 Conexiuni piata monetara – piata valutara.